Month: February 2019

量化投资鼻祖，对冲基金之王 – 詹姆斯·西蒙斯

“好的数学家需要直觉，对很多事情的发展总是有很强的好奇心，这对于战胜市场非常重要。” ~ 詹姆斯·西蒙斯 81岁的詹姆斯·西蒙斯被称为量化投资鼻祖，对冲基金之王。 依据最新出炉的彭博对冲基金大佬资产排名，赚钱最多的并非达里奥，而是文艺复兴基(Renaissance Technologies)金的创始人詹姆斯·西蒙斯(James Simons)。 西蒙斯是世界级数学家，40岁才开始做投资，被誉为“最赚钱的基金经理”和“最聪明的亿万富翁”。 因此，看他的经历，前40年是在学术界：1958年毕业于麻省理工学院数学系，1961年（年仅23岁）获得加州大学伯克利分校数学博士学位。1964年至1968年在美国国防研究院担任研究人员，同时也在麻省理工学院和哈佛大学教授数学。1968年（30岁）被纽约州立石溪大学授予数学学院院长职位。1976年摘得数学界皇冠——全美维布伦（Veblen）奖。 1978年（40岁），西蒙斯离开学术界，创建投资基金 Limroy，5年后创立文艺复兴科技公司。 与巴菲特的“价值投资”不同，西蒙斯依靠数学模型和电脑，管理着自己旗下的巨额基金。西蒙斯曾经表示：“我是模型先生，不想进行基本面分析，模型的优势之一是可以降低风险。而依靠个人判断选股，你可能一夜暴富，也可能在第二天又输得精光。”他认为模型较之个人投资可以有效地降低风险。 据悉，文艺复兴科技的第一支基金产品——大奖章基金被称为“印钞机”，1989—2009年间大奖章基金平均年回报率高达35%，较同期标普500指数年均回报率高20多个百分点，比索罗斯和巴菲特的操盘表现高出10余个百分点。即便是在次贷危机爆发的2007年，该基金的回报率仍高达85%。 文艺复兴公司200多名员工中将近二分之一都是数学、物理学、统计学等领域顶尖的科学家，其中仅有两位是金融学博士。公司从不雇用商学院毕业生，也不雇用华尔街人士，这在美国的投资公司中堪称绝无仅有。 Reference 中国基金报, 姚波 房佩燕，2019-02-18， 《全球最赚钱基金大佬竟不是达里奥，而是他！一年”到手”100多亿》